证监会:交易所将进一步完善可转债交易规则

澎湃新闻记者 陈珂
2021-01-15 16:38
来源:澎湃新闻

针对此前可转债暴涨暴跌现象,证监会在2020年年尾发布了《可转换公司债券管理办法》(以下简称《管理办法》)以肃市场秩序。2021年1月15日证监会例行新闻发布会上,证监会新闻发言人高莉表示,证券交易所将根据该《管理办法》,对可转债交易规则、投资者适当性规则进一步进行修改和完善。

高莉称,可转债为企业募集资金提供了多样性选择,特别是为资本市场提高直接融资比重、优化财务结构能发挥了重要的积极作用。

但2020年以来出现了个别可转债暴涨暴跌现象,引发市场关注。由此催生了证监会《可转换公司债券管理办法》在2020年的12月30日的出台。

高莉称,《管理办法》整体上是以问题为导向,通过加强顶层设计,对相关的可转债制度进行进一步规范。

具体而言,该管理办法完善了交易制度,特别是要求证券交易场所根据可转让的风险和特点,完善现行交易规则,防范和抑制过度投机。同时根据投资者适当性要求,制定相应的投资者适当性的管理规则,加强风险监测。

其次管理办法完善了发行人的信息披露义务,完善可转债的转股价格的确定、修正及调整规则。并完善赎回和回售规则,建立可转债的受托管理制度,明确相应的监管处罚措施。

高莉表示,后续证券交易所将根据上述的管理办法,对可转债交易规则、投资者适当性规则,都进行相应的进一步修改和完善。这些制度安排将有利于防范市场风险,保护投资者合法权益,同时也进一步促进可转债市场的健康稳定发展。

    责任编辑:田忠方